合同能源管理模式在中国的发展取得了一定的成效，但在发展过程中面临一些问题.。蓝毓俊等认为，我国合同能源管理面临的主要问题是诚信保障、资金以及财务等；王树茂旧1认为，当前企业信誉环境不利于我国节能服务公司的发展；杨振宇等认为，合同能源管理的困境主要表现在信用、信息、融资等方面；张春雷、袁海臻等认为，应该通过制定信用评价等级等方式促进我国合同能源管理的发展。上述研究结果表明，信用风险已经成为我国合同能源管理模式健康发展的主要障碍之一。信用风险度量与控制的首要条件是信用风险识别。虽然我国学者对信用风险识别模型进行了初步研究，但其风险识别的准确度和可信度有限，不能满足我国合同能源管理模式发展的需要。

　　在信用风险识别过程中，对企业相关信用指标的分析通常依据的是客观规则，其中的关键环节是信用指标筛选与决策规则确定。在合同能源管理领域，由于信用缺失问题主要发生在节能企业，而粗糙集理论可以处理不完备信息，通过知识约简挖掘出最简洁的指标体系，得到客观的分类规则集，使风险识别过程简便易行，弥补了其他分析方法存在的主观性缺陷。因此，本文运用粗糙集理论研究节能企业的信用风险识别问题。

　　一、节能企业信用风险识别指标体系及步骤

　　1．指标体系

　　由于上市公司公布的财务指标涉及发展能力、营运能力、偿债能力、盈利水平、风险水平等诸多方面，数据公开且相对完整和公正，同时，鉴于我国对节能企业的信用研究处于起步阶段，因此，本文根据商业银行信用评价指标、《中国企业信用评价指南》以及相关信用风险的研究成果，构建节能企业信用风险识别的指标体系(见表1)。

　　表1节能企业信用风险识别指标

　　注：表中指标选用财务报告中合并报表中数据。

　　2．步骤

　　在保证分类质量的前提下使用粗糙集中属性约简规则筛选指标，可以弥补节能企业信用风险识别指标体系中存在的指标冗余和关联的不足。

　　选取我国钢铁、建筑、交通等行业的120家上市公司2010年12月31日公布的财务报表中的数据作为基础决策信息，研究数据主要来自上海证券交易所和国泰安数据库。决策属性依据企业股票是否处于特别处理状态(ST)，即决策属性为0，表示企业股票处于ST状态，企业信用水平较低或风险较大；决策属性为1，表示企业股票处于正常状态，企业信用信用水平较高或风险较小。

　　(一)初始决策表

　　为根据120组上市公司相关信息确定决策规则，依据与信用风险识别有关的条件属性值和决策属性值的描述，将其汇总到一张表格中，得到初始决策表。Utrain表示由这120组信息组成的训练子集，Utrain表示由5组上市公司信息组成测试子集。Utrain中120组样本的数据预处理、属性约简以及决策规则的确定使用的是粗糙集理论体系中的Rosetta软件。为检验规则的准确率，用确定的决策规则检验Utrain中的5组样本信息。